组合I的过往表现_230131

———积极进取型的投资组合

文章来源：管理人：吴君亮；助理：刘悠悠2023-02-01成为付费会员|欢迎免费试用

【股票估值网•实盘示范组合 I】透视报告（交易截止2023-1-31）
管理人：吴君亮，助理：刘悠悠

一、组合与市场表现：

示范组合I为积极进取型投资组合，目标就是要力争取得积极的回报，在对股市的变化有十分敏锐反映的同时，用积极的策略，能够既快又好地远远跑赢大市——对标沪深300

随着国内疫情放开，宏观经济呈现复苏态势，进入2023年后A股市场整体表现向好。1月三大指数期间均实现上涨，上证指数、沪深300和深证成指分别上涨5.39%、7.37%和8.94%。而同期组合1上涨4.67%，略低于市场表现，主要是本次股指上涨主要是权重股对股指的拉动作用，A股个股平均上涨幅度低于指数。此外，从目前公开的数据显示，春节期间消费数据将显著回暖，经济复苏有望带动今年一季度基本面回升，助力A股股价上涨。

  成立至今（2023-1-31）本组合累计收益率达到146%，仍明显好于同期三大指数的0.63%（沪）、18.29%（沪深300）和5.68%（深）。预计主要得益于我们持仓策略及优秀的选股工具。对我们示范组合策略和持仓布局感兴趣的投资者，可以登入我们官网或微信商城，或与我们联系。

  春节归来后，A股市场连续两天高开低走，连续两天收跌，预计主要是上涨动力仍不足，市场对2022年A股上市公司整体业绩表现充满担忧。1月30日晚，A股2022年年度业绩预告披露收官。A股共有2055家上市公司对外披露2022年年度业绩预告，913家预喜，预喜比例为44.43%。438家公司预计2022年亏损过亿元，80家预计超过10亿元，中国国航、中国东航、南方航空等公司预计净利润亏损下限超过300亿元。对于大部分上市公司来说，2022年是较为困难的一年，但随着疫情放开，预计今年不少公司将重回增长通道，进入业绩修复期。加之目前A股整体估值仍然偏低，当下仍是不错的投资时机。

  截止2023年1月31日，组合I共持有8家公司，与上月保持一致。组合I作为积极进取型投资，所持有的公司成长评级均较为优秀，且估值偏低，回报价值突出，值得投资者观察研究。感兴趣的读者，可进入我们的官方微店或网站，购买我们的示范组合，了解我们如何实施我们的投资策略、如何应对市场的变化、如何持仓换仓减仓加仓，——如何实践价值投资的。随着新证券法的到来，价值投资的旗帜将会在投资者的上空更加高扬。因此，投资者应该制定优异的可操作的投资策略，更加从基本面出发选择投资标的，选择自己明白清楚的公司，并将基本面确定且估值又低的公司作为组合的首选。

组合I入选股票详情(付费会员可在官网查看)

二、本期组合动态：

本期组合I共持有8家公司，与上月保持一致。组合内持有公司均成长评级均较为优秀，且估值合理，长期投资价值突显，值得持续观察、研究。

组合更多个股详情可查阅股票估值网http://www.gupiaoguzhi.com。

三、组合持仓透视分析：

示范组合1作为积极进取型投资组合，在牛市中，收益率高于沪深300指数等指数。组合自身结构所形成的风险消化能力强于市场整体，回撤明显低于沪深300等指数。以所经历的两个周期来看，同市场的比率为，上升时大于1，下滑时小于1。目前组合内我们所覆盖的8家公司，成长评级为五星的有5家，评级为四星的有2家，评级为三星的有1家，持仓比例分别为80%、14%和6%。安全性评级方面，安全性评级均为四星有7家，评级为三星的有1家。

目前组合内我们所覆盖的8家公司分布在6个行业。一般而言，当市场处于仍不十分明朗的格局中时，为防范单一行业带来的持股风险，我们会加大对不同行业的配置力度，尤其是防御性板块的标的。6家公司分别处于国防军工、汽车、电力设备、医药生物、基础化工和非银金融，持仓占比分别为40.3%、20.3%、14.9%、13.8%、3.8%和0.4%。